Daugeliui žmonių investavimo pasaulis vis dar yra paslaptingas, su nepažįstamais terminais ir sąvokomis.
Geros naujienos yra tai, kad sėkmingam investavimui nereikia pažangių matematikos įgūdžių ar sudėtingų strategijų. Vietoj to, jis pradedamas nuo pagrindinių investavimo elementų (žinomų kaip turto klasės) ir supratimo, kaip jie dera tarpusavyje. Nuo santykinio taupomosios sąskaitos saugumo iki atsargų augimo potencialo – kiekvienas tipas turi skirtingą rizikos ir naudos potencialą.
Investavimo rizikos laiptų supratimas
Čia pateikiamos pagrindinės turto klasės investicijų rizikos laiptų didėjimo tvarka.
Grynieji pinigai
Banko indėlis yra saugiausias ir lengviausiai suprantamas investicinis turtas – dažniausiai jis yra pirmasis, kurį turime. Tai ne tik suteikia investuotojams išsamią ataskaitą apie palūkanas, kurias jie uždirbs, bet ir garantuoja, kad jie atgaus savo kapitalą. Neigiama yra tai, kad palūkanos, uždirbtos iš grynųjų pinigų, sukrautų į taupomąją sąskaitą, retai pranoksta infliaciją.
Indėlių sertifikatai (CD) yra mažiau likvidūs, tačiau paprastai jie suteikia didesnes palūkanų normas nei taupomosiose sąskaitose. Tačiau pinigai, įdėti į kompaktinį diską, tam tikrą laiką (nuo mėnesių iki metų) užblokuojami, o už ankstyvą jų išėmimą paprastai skiriamos baudos.
Patarimas
Finansų konsultantai dažnai pradeda nuo klientų, siūlančių planuoti ilgalaikę atkarpą. „Daugeliui žmonių daugumoje situacijų ilgalaikis, „pirk ir laikyk“, diversifikuotas, nebrangus investavimo metodas tikriausiai yra tinkamesnis nei aktyvi prekyba“, – „Investopedia“ sakė Davidas Tenerelli, sertifikuotas finansų planuotojas iš Plano, Teksaso. „Taip yra todėl, kad tai padeda investuotojui nepaisyti „triukšmo“ ir sutelkti dėmesį į disciplinuotą požiūrį.
Obligacijos
Obligacija yra skolos priemonė, atspindinti investuotojo paskolą skolininkui. Tipiška obligacija bus susijusi su korporacija arba vyriausybe, kur skolininkas išleis fiksuotą palūkanų normą obligacijos pirkėjui mainais už savo kapitalo naudojimą. JAV iždo obligacijos yra populiariausios obligacijos visame pasaulyje.
Obligacijų normas iš esmės lemia centrinio banko palūkanų normos. Dėl šios priežasties jais aktyviai prekiaujama, kai JAV Federalinis rezervų bankas ar kiti centriniai bankai padidina palūkanų normas.
Akcijų ir obligacijų metinės grąžos palyginimas
Akcijos dažniausiai pasižymi didesne metine grąža nei obligacijos, tačiau jų rizika taip pat yra didesnė. Istoriškai akcijų vidutinė metinė grąža siekia apie 7–10 %, o obligacijų – apie 2–5 %. Obligacijos yra stabilesnės ir teikia pastovias palūkanas, tuo tarpu akcijos gali smarkiai svyruoti, bet ilgainiui duoda didesnį pelną.
Investiciniai fondai
Investicinis fondas yra didelis investicinis fondas, kuriame daugelis žmonių sudeda savo pinigus ir perduoda juos profesionaliam pinigų valdytojui, kuris jų vardu perka akcijas, obligacijas ar kitas investicijas. Mainais jūs gaunate akcijų, proporcingų tam, kiek įdėjote į didžiulį turto fondą.
Šie fondai pradeda investuoti tik su 500 USD, o daugelis jų neturi minimalaus minimumo. Net ir su nedidelėmis investicijomis galite turėti šimtus skirtingų įmonių. Pavyzdžiui, jei investuojate 1 000 USD į investicinį fondą, kuriame yra 100 skirtingų akcijų, tai panašu į tai, kad vienu metu perkate mažas visų tų įmonių dalis.
Kai kurie investiciniai fondai yra skirti kopijuoti populiarius indeksus, tokius kaip S&P 500 – pirmieji investiciniai fondai aštuntajame dešimtmetyje padarė būtent tai. Šie fondai vadinami „pasyviais“, nes valdytojai tiesiog bando suderinti konkretų indeksą, o tai reikalauja daug mažiau pastangų nei bandymas įveikti rinką.
Kiti investiciniai fondai yra aktyviai valdomi, o tai reiškia, kad investavimo profesionalai stengiasi įveikti rinką nuolat koreguodami savo investicijas (kaip virėjas eksperimentuoja su ingredientais). Tačiau šie aktyviai valdomi fondai paprastai taiko didesnius mokesčius, kurie laikui bėgant gali sunaikinti jūsų grąžą.
Aktyviai valdomi ir pasyvūs indekso fondai
| Savybė | Aktyviai Valdomi Fondai | Pasyvūs Indeksų Fondai |
|---|---|---|
| Investavimo tikslas | Siekia pranokti rinką ar etaloną | Siekia atitikti konkretaus indekso rezultatus |
| Išlaidų santykis | Paprastai didesnis (vidutiniškai 0,66 % akcijų fondams 2023 m.) | Paprastai mažesnis (vidutiniškai 0,06 % akcijų fondams 2023 m.) |
| Rizika | Gali būti didesnė arba mažesnė nei rinkos, priklausomai nuo strategijos | Atitinka rinkos riziką pagal sekamą indeksą |
| Skaidrumas | Investicijos ne visada dažnai atskleidžiamos | Investicijos paprastai žinomos ir atitinka indeksą |
| Minimalus investavimas | Dažnai didesnis | Dažnai mažesnis, todėl prieinamesnis |
Skirtingai nuo akcijų, kurias galite pirkti ir parduoti visą dieną, investicinių fondų sandoriai vyksta tik kartą per dieną po rinkos uždarymo. Kaina, kurią mokate arba gaunate, yra pagrįsta grynąja turto verte – iš esmės viso investicijų fondo verte, kuri apskaičiuojama kiekvienos prekybos dienos pabaigoje.
Patarimas
Sunkiausias laikas bet kuriam investuotojui yra stebėti, kaip rinka patenka į neramumų laikotarpį. „Siūlau aptarti ankstesnę rinkos patirtį ir galimą rinkos nepastovumą“, – „Investopedia“ sakė Alyson Basso, Hayden Wealth Management vadovė Midltone, Masačusetso valstijoje. Tokiu būdu klientai yra protiškai pasirengę. Tačiau investuotojai gali sau padėti ruošdamiesi į priekį. „Taip pat primenu jiems, kad diversifikuotas investavimas padeda paskirstyti riziką, todėl jie nededa visų kiaušinių į vieną krepšelį.
Biržoje prekiaujami fondai (ETF)
Biržoje prekiaujamų fondų (ETF) populiarumas labai išaugo nuo tada, kai buvo įvestas dešimtojo dešimtmečio pradžioje. ETF yra kaip investiciniai fondai, tačiau biržoje prekiaujama visą dieną. Taigi, galite jais prekiauti kaip Apple Inc. (AAPL) akcijomis. Tai taip pat reiškia, kad jų vertė kyla ir krinta prekybos dienai bėgant.
ETF gali atspindėti pagrindinį indeksą, pvz., Dow Jones Industrial Average arba bet kurį kitą ETF valdytojo pasirinktą akcijų krepšelį. Indeksas gali apimti bet ką – nuo besivystančių rinkų iki žaliavų, atskirų verslo sektorių, tokių kaip biotechnologijos ar žemės ūkis, ir kt., nors populiariausias tiek institucinių investuotojų, tiek tų, kurie investuoja į fondą kiekvieną atlyginimą, išlieka tie, kurie seka indeksus.
Pagrindiniai ETF tipai tiems, kurie pradeda investuoti į fondus
| Tipas | Ką daro | Rizikos lygis | Ką reikia žinoti |
|---|---|---|---|
| Indeksų ETF | Seką rinkos etaloną, pvz., S&P 500; investuoja į daugelį įmonių | Vidutinis | Dažniausiai pasirenkamas pradedančiųjų investuotojų; gera portfelio pradžia |
| Obligacijų ETF | Investuoja į įvairias vyriausybių ar įmonių obligacijas | Žemas – vidutinis | Paprastai stabilesni nei akcijų ETF; tinka pastovioms pajamoms gauti |
| Sektoriaus ETF | Koncentruojasi į vieną sektorių, pvz., technologijas ar sveikatos priežiūrą | Aukštas | Rizikingesni, nes investicijos sutelktos viename sektoriuje; naudoti atsargiai |
| Pinigų rinkos ETF | Investuoja į labai trumpalaikius, aukštos kokybės vertybinius popierius | Žemas | Naujesnė ETF rūšis; panašūs į taupomąsias sąskaitas, bet siūlo geresnes palūkanas |
Akcijos
Kai perkate akcijas, perkate nedidelę įmonės nuosavybės dalį. Pavyzdžiui, jei turite „Apple“ akcijų, jūs tikrai esate dalinis įmonės savininkas, net jei tai tik nedidelė suma.
Yra du pagrindiniai būdai užsidirbti pinigų iš akcijų:
Akcijos kaina pakyla po to, kai jas nusipirkote: Pirma, kai kitiems investuotojams patiks tai, ką jie mato įmonėje, ir patinka kaina, siūloma pirkti akcijas, jie nusipirks akcijas. Jei tai padarysite pakankamai, akcijų kaina kils. Kai taip atsitiks, galite parduoti savo akcijas – suma, viršijanti sumokėtą sumą, vadinama kainos padidėjimu, kad gautumėte kapitalo prieaugį.
Dividendai: Antra, kai kurios bendrovės savo pelnu dalijasi tiesiogiai su akcininkais reguliariai mokėdamos dividendus.
Įmonės, kurios dividendus mokėjo 25 metus iš eilės, yra žinomos kaip dividendų aristokratės. Žemiau pateikiamas S&P 500 indekse esančių asmenų sąrašas.
Alternatyvios investicijos
Yra daugybė vadinamųjų alternatyvių investicijų, kurios nėra akcijos, obligacijos ar fondai, kurie jas renka:
- Nekilnojamas turtas: investuoti į turtą galite dviem būdais. Tiesioginis požiūris apima tikrų pastatų ar žemės pirkimą – jei nusipirkote namą, žinote, kokių pastangų reikia. Lengvesnis būdas yra pirkti nekilnojamojo turto investicinių fondų (REIT) – įmonių, kurios valdo ir valdo nekilnojamąjį turtą, akcijas. REIT prekiauja kaip akcijomis, bet kasmet turi išmokėti 90% savo pelno investuotojams, todėl dažnai gaunami didesni dividendai.
- Rizikos draudimo fondai ir privatus kapitalas: šios investicinės priemonės yra kaip išskirtiniai klubai – paprastai jos yra atviros tik tiems, kurie jau turi turto (vadinami „akredituotais investuotojais“). Rizikos draudimo fondai, naudodami sudėtingas strategijas, bando užsidirbti pinigų, nesvarbu, ar rinkos kyla, ar mažėja. Privataus kapitalo įmonės perka ištisas įmones, pakeičia jų struktūrą ir parduoda jas siekdamos pelno. Abu paprastai reikalauja, kad investuotojai užblokuotų savo pinigus metams.
- Prekės: tai fizinės prekės, tokios kaip auksas, žalia nafta ar žemės ūkio produktai. Nors tikriausiai nenorite galvijų bandos savo kieme, galite investuoti į prekes per specialius fondus, kurie seka jų kainas. Daugelis investuotojų naudoja prekes kaip apsidraudimą arba apsaugą nuo infliacijos, nes jų kainos dažnai kyla, kai didėja pragyvenimo išlaidos. Goldman Sachs. „Kokios prekės yra geriausios infliacijos apsidraudimo priemonės? Kai kurie specializuoti ETF taip pat skirti orientuotis į biržos prekes.
Kaip protingai, tinkamai ir paprastai investuoti
Investavimo kelionės pradžia neturi būti sudėtinga. Štai paprastas požiūris:
- Pradėkite nuo pagrindų: pradėkite nuo investicinių fondų arba ETF, kurie stebi plačius rinkos indeksus. Tai geriau, kai pradedate pirkti visos rinkos gabalėlius, o ne bandote išrinkti atskirus nugalėtojus.
- Išlaikykite mažas išlaidas: kiekvienas doleris, kurį mokate kaip mokesčius, yra doleris, kuris jūsų paskyroje neauga. Indekso fondai paprastai taiko mažesnius mokesčius nei aktyviai valdomos investicijos.
- Diversifikuokite laipsniškai: kai jums bus patogiau tikrinti savo portfelį – pradėsite šiek tiek išsigąsti nuo kiekvienos žymės, tačiau tai išnyksta (dažniausiai), galite pridėti įvairių tipų investicijų. Tačiau nejaukite spaudimo turėti viską. Daugelis sėkmingų investuotojų visą gyvenimą laikosi paprasto akcijų ir obligacijų indeksų fondų derinio.
Prisiminkite Warreno Buffetto patarimą: garsiausias pasaulio investuotojas teigia, kad daugumai žmonių gerai sektųsi tik du fondai – vienas sektų S&P 500 (JAV akcijas), o kitas – JAV obligacijas.
Patarimas
Daugumai žmonių geriausias portfelis yra ne pats sudėtingiausias, o tas, kurį jie išliks rinkos pakilimų ir nuosmukių metu.